OHL ha decidido ampliar hasta el próximo lunes 8 de febrero la fecha límite que marcó a sus bonistas para aceptar el acuerdo de refinanciación, que incluye una quita y capitalización de 105 millones de euros, después de que los titulares del 87% de los bonos hayan dado ya su visto bueno a la operación.
Esta fecha también suponía un límite para que los bonistas de OHL accedieran a una comisión valorada de forma conjunta en 7 millones de euros por aceptar el acuerdo antes de tiempo, por lo que la empresa ha decidido darle la oportunidad al restante 13% para acceder a la misma.
De hecho, una vez que obtuvo el 75% de aceptación, la sociedad ya tenía vía libre para llevar el acuerdo a un tribunal de Londres, validando unas condiciones que hubiesen sido vinculantes tanto para los que hubieran aceptado o no el acuerdo.
Larga negociación
Los principales accionistas de la compañía, los hermanos mexicanos Amodio y Grupo Villar Mir, comenzaron las negociaciones de la refinanciación el pasado mes de enero con una aceptación del 57,3% de los titulares de los bonos.
De los 593 millones de euros de saldo vivo actual en estos dos bonos, los titulares del 62% (367 millones) lograrán una quita del 10% si aceptan el acuerdo antes de esta fecha y del 12% para los que no. En caso de que todos los bonistas acepten el acuerdo antes de la nueva fecha límite, la quita alcanzará los 36,6 millones de euros.
Por otra parte, los tenedores del 38% del importe de ambos bonos (226 millones) accederán a una capitalización del 30%, es decir, 68 millones de euros, que se convertirán en acciones de la empresa de 0,74 euros por título.
Sumando la quita y la capitalización, la reducción alcanzará los 105 millones de euros. El resto irá a parar a un nuevo bono conjunto que pasará a tener un importe principal de 488 millones de euros, con vencimiento en 2025 y 2026, en lugar de las fechas antes contempladas, que eran 2022 y 2023.
No obstante, el acuerdo no solo contempla este operación, sino que también prevé la suscripción de dos ampliaciones de capital a un precio un 55% por debajo del valor de mercado, así como la aceptación por parte de la junta general de accionistas.
La primera ampliación será de 35 millones para todos los accionistas y la segunda por un importe máximo de 36,4 millones para que los Amodio y Tyrus, un acreedor vinculado a la deuda que Grupo Villar Mir mantiene con OHL, terminen por inyectar los 37 y 5 millones, respectivamente, comprometidos.